中国包装印刷人才网

Sappi亿美元收购Mreal印刷用纸业务

萨皮有限公司是世界领先的涂布文化纸和化学纤维素生产商。最近宣布,已同意以7.5亿欧元(11亿美元,89亿南非兰特)收购芬兰纸板和纸张生产商M-Real的涂布印刷纸业务。收购价格将根据最终净债务和营运资金进行调整。此次收购包括四家用于M-Real涂布印刷纸业务的涂布纸厂Kirkniemi和Kangas(芬兰)、Stockstadt(德国)和Biberist(瑞士),但不包括M-Real南非。M-Real的品牌和技术。瑞典Husum工厂的PM 8机器和芬兰Nekoski工厂的PM 2机器仍归M-Real所有,但将根据供应合同成为Sappi的生产商。交易还包括木材、纸浆和其他服务的长期协议。收购融资通过股票发行、债务承诺、现金股利和供应商票据进行。

M-Real还宣布计划停止在德国戈尔斯穆勒和奥地利哈莱因的涂布印刷纸(年产量约60万吨)。

收购的主要优势包括:

巩固了萨皮在欧洲和世界各地的铜版文化纸的领导地位。

扩大SAPPI全木浆纸产品的供应和客户群,同时增加高端品牌和M-Real杂志纸的优越市场地位。

萨皮在欧洲的印刷纸年产量从260万吨增加到450万吨。

反映出显著的协同效应。我们估计,在未来三年内,无需加入资本金,就能实现每年约1.2亿欧元的协同效应。

Sappi认为,现金部分由配股收益提供资金。花旗集团全球市场有限公司(“ Citi”)和摩根大通证券有限公司(“ J.P. Morgan”)证券公司为Sappi提供了总计4.5亿欧元的承销。可以在相关反托拉斯和竞争主管部门的同意下发布供股预期。

Sappi首席执行官Ralph Bo?ttger表示:“此次收购将显着增强Sappi在欧洲市场的地位,并将Sappi最初的强大产品与M-real的强大品牌和资产进行全球整合。对Sappi感到满意的是,它可以提高利润率和回报率,寻找增值价值并增强了Sappi成为涂料纸和化学纤维素业务市场领导者的意愿。

我们对这笔交易感到兴奋。不仅对于Sappi本身,而且对于行业,甚至对于我们的现有客户和新客户。我们预计此次收购将提高集团的盈利能力,从而带来更好的回报和改善的现金流。我们希望通过每年的努力来实现最大的生产和分销,整合销售和管理以及合理化集团内的这些利益。

新增产品及其品牌非常适合我们,使我们能够为欧洲,北美以及世界各地的现有客户和新客户提供更广泛的产品范围和优质的客户服务。

Sappi通过在北美和欧洲的收购和整合建立了全球业务。这项交易为Sappi按照既定战略成为纸浆,造纸和化学纤维素领域最赚钱的公司迈出了重要的一步。

我还很高兴地报告,共同管理着约31%的Sappi股份的Allan Gray Limited和RMB资产管理公司已同意支持此次收购。 Allan Gray Limited和RMBAM还同意建议向持有约34%Sappi股份的普通股认购相关供股。

该交易基于一系列优先条件,包括事先与美国和欧洲竞争管理机构达成协议。